益客食品拟定增募不超9亿 上市即巅峰其后4年亏2年

中国经济网北京6月11日讯 益客食品(301116.SZ)昨晚披露2026年度向特定对象发行A股股票预案，本次向特定对象发行A股股票的发行对象为包括益客农牧在内的不超过35名符合中国证监会规定条件的特定投资者，包括证券投资基金管理公司、证券公司、信托公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者及其他符合法律法规规定的法人、自然人或其他合格机构投资者。证券投资基金管理公司、证券公司、合格境外机构投资者、人民币合格境外机构投资者以其管理的两只以上产品认购的，视为一个发行对象。信托公司作为发行对象，只能以自有资金认购。所有发行对象均以同一价格认购本次发行股票，且均以现金方式认购。益客农牧为公司的控股股东。

本次向特定对象发行A股股票的定价基准日为发行期首日，发行价格不低于发行底价，即不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80%。

本次向特定对象发行股票的种类为中国境内上市人民币普通股（A股），每股面值为人民币1.00元。本次发行的股票将申请在深交所创业板上市交易。本次拟发行的股份数量不超过本次发行前总股本的30%，即不超过134,693,877股（含本数）。

公司本次向特定对象发行A股股票拟募集资金总额不超过90,000.00万元（含本数），其中，益客农牧拟以现金方式认购本次发行股份金额不低于5,000.00万元（含本数）且不高于15,000.00万元（含本数）。扣除发行费用后，募集资金拟投资于益客食品科技谷项目、肉禽产业链综合研发项目、数智化升级建设项目、补充流动资金项目。

本次发行对象中，益客农牧为公司控股股东，为公司的关联方，因此益客农牧认购本次向特定对象发行股票的行为构成关联交易。除此之外，尚未确定其他发行对象，最终是否存在因关联方认购公司本次向特定对象发行股票构成关联交易的情形，将在发行结束后相关公告中予以披露。

截至预案公告日，益客农牧持有公司70.11%的股份，为公司的控股股东；田立余通过益客农牧、宿迁丰泽、宿迁久德及宿迁鸿著控制公司74.44%的股份，为公司实际控制人。假设按本次发行数量上限测算，本次发行完成后，田立余仍为公司的实际控制人。因此本次向特定对象发行不会导致公司的控制权发生变化。

益客食品2022年1月18日在深交所创业板上市，公开发行4489.7960万股，发行价格为11.40元/股，保荐人（主承销商）为中信证券股份有限公司，保荐代表人为梁勇、赵亮。上市首日，益客食品盘中创下上市以来最高价38.30元，此后该股股价震荡走低。

益客食品首次公开发行股票募集资金总额为5.12亿元，扣除发行费用后，募集资金净额4.44亿元。该公司最终募集资金净额比原计划少6.16亿元。益客食品于2022年1月12日披露的招股说明书显示，公司拟募集资金10.61亿元，分别用于山东益客食品产业有限公司肉鸭屠宰线建设项目、济宁众客食品有限公司肉鸭屠宰线建设项目、山东众客食品产业园调熟制品建设项目、扩建年产2万吨禽肉熟食项目、益客食品供应链数字化建设项目、补充流动资金。

益客食品首次公开发行股票的发行费用总额为6761.34万元，中信证券股份有限公司获得承销保荐费4594.34万元。

公司2024年9月12日披露关于终止2023年度向特定对象发行A股股票并签署相关终止协议的公告，自本次向特定对象发行股票方案公布以来，公司董事会、管理层及相关中介机构一直积极推进本次向特定对象发行股票事项的各项工作。由于外部客观环境和市场环境发生变化，综合考虑公司实际情况、发展规划等诸多因素，经公司董事会、管理层与相关各方充分沟通和审慎论证分析，公司决定终止本次向特定对象发行股票事项。2024年9月6日，公司与江苏益客农牧投资有限公司签署了《终止协议》，终止了双方已签订的《附条件生效的股份认购协议》及其《补充协议》。此前，2023年12月21日，公司披露关于申请向特定对象发行股票获得深圳证券交易所上市审核中心审核通过的公告。本次向特定对象发行股票的募集资金总额预计不超过45,000.00万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额将全部用于补充流动资金，发行对象为公司控股股东益客农牧。

据公司2026年一季报，报告期内，公司实现营业收入45.32亿元，同比增长9.47%；归属于上市公司股东的净利润3134.42万元，同比增长144.00%；归属于上市公司股东的扣非净利润为3209.22万元，同比增长142.76%；经营活动产生的现金流量净额为-1.06亿元。

据公司2025年年报，报告期内，公司实现营业收入189.62亿元，同比减少9.00%；归属于上市公司股东的净利润-2.80亿元，2024年为1.00亿元，2023年为-1.71亿元，2022年为5218.23万元；扣除非经常性损益后的净利润-3.00亿元，2024年为9468.58万元，2023年为-1.87亿元，2022年为3300.70万元；经营活动产生的现金流量净额3.36亿元。